Pourquoi investir dans l’or en 2022 ?

Quel est le meilleur moment pour investir dans l’or ? Faut-il attendre ? Ne pas se presser ? Ou au contraire vaut-il mieux saisir les opportunités qui se présentent ?

En 2022 il est opportun d’acheter de l’or pour se prémunir contre un risque de crise économique: la valorisation des actifs est au plus haut depuis 2007, les plans de QE sont toujours en vigueur, la dette mondiale a triplé en 20 ans, l’inflation repart à un rythme accéléré.

Les 4 points importants qui justifient l’investissement en or

Pour éclairer l’investisseur potentiel, nous nous sommes limités à lister (voir ci-dessus) et à détailler ci-après les 4 raisons principales qui, selon nous, devrait inciter l’internaute à augmenter la part de métaux précieux (or et argent) dans son portfolio :

1 – Valorisation des actifs au plus haut : le CAC a franchi la barre des 7 000 points

Fin Décembre, le CAC 40 était au-dessus des 7 000 points, ayant dépassé sa valeur de Juillet 2007, juste avant que n’éclate la crise des subprimes. L’indice phare de la bourse de Paris a progressé de plus de 29% en 2021, sa meilleure année depuis 1999.
L’histoire nous a montré que les crises boursières majeures se déclenchent quand la valorisation des actifs est au plus haut. Lorsque l’éclatement de la bulle Internet s’est déclenché en 2000, l’indice parisien était à 6 900 points. Si l’euphorie irrationnelle des marchés se poursuit avec la même tendance qu’en 2021, nous aurons vite atteint ce seuil emblématique.
Mais contrairement à 2008, avec des taux négatifs, une inflation galopante, une dette colossale et des plans de QE tout azimut, les banques centrales seront cette fois à cours de traitements pour lutter contre l’effondrement de l’économie. Une fois de plus, la seule valeur tangible qui inspirera confiance risque bien d’être l’or physique.

2 – Les banques centrales continuent d’imprimer (sans fin) de la monnaie papier

Si vous avez lu notre article sur l’or papier (et sur sa différence fondamentale avec l’or physique), vous comprendrez plus facilement les risques liés à l’usage intempestif de la planche à billets. De plus en plus d’experts économiques tirent la sonnette d’alarme sur l’impressionnante masse de monnaie fiduciaire que les banques centrales et les états déversent dans l’économie. La faute à la crise financière de 2008 qu’il a bien fallu éteindre ‘Par tous les moyens !’, puis par le traitement de la crise COVID-19 qui nous a valu le salvateur mais inquiétant : ‘Quoi qu’il en coûte !’.

Avec plus de 2800 milliards, la dette publique de la France devrait avoisiner les 115% en 2021 alors qu’elle était déjà à un niveau inquiétant de 98% deux ans plus tôt (avant la pandémie).

3 – La dette mondiale a presque triplé en 20 ans

En un peu moins de 20 ans, la dette mondiale a été multipliée par 3 et devrait atteindre les 258 000 milliards de dollars en 2020. Cette épée de Damoclès, qui pèse sur les générations futures, ne fait que grossir, année après année. Et pour sauver le système et alléger la facture, les banques centrales sont contraintes de diminuer les taux d’intérêt et d’imprimer toujours plus de monnaie papier.
La dette nationale des États-Unis devrait atteindre les 23 000 milliards de dollars en 2020. En 2019, elle a dépassé l’équivalent du PIB américain, une première depuis la Seconde Guerre Mondiale.
Quant à la France, avec 2800 milliards d’euros de dette au dernier trimestre 2021 (incluant les 17 milliards attribués pour répondre à la crise sociale des gilets jaunes et les plus de 300 milliards d’euros pour le traitement du Covid), elle vient allégrement de dépasser la parité avec le PIB annuel de l’hexagone.
Seul l’or aurait la capacité de sécuriser ces énormes emprunts mais depuis Bretton Woods il n’y a plus de lien entre le cours du métal jaune et le billet vert. Mais même si cette parité venait par miracle à être recréée (ce que Trump avait souhaité lors de sa première campagne présidentielle), les stocks d’or que les banques centrales s’empressent de constituer seraient ridiculement sous-dimensionnés par rapport au besoin de couverture de ces emprunts.

4 – Inflation galopante : partie des USA, elle va s’installer durablement dans la zone euro !

Comme bien souvent, c’est l’Amérique qui donne le tempo des retournements de situation dans le domaine économique. Après avoir massivement mis en place de multiples plans de QE (Quantitave Easing) pour relancer l’économie après la crise 2008 des subprimes, c’est finalement le programme d’emprunt XXL de Joe Biden (1200 milliards de dollars) qui met l’économie US en surchauffe. Résultat : l’inflation a atteint 7% en 2021, une valeur qui n’avait été mesurée depuis 1982.

En Europe la situation est également préoccupante avec un taux moyen de 5% annuel atteint fin 2021, un plus haut mesuré depuis 25 ans.

Même si la France a fait mieux que la moyenne de ses voisins (2,8% selon l’INSEE) les perspectives pour 2022 sont alarmantes, principalement à cause de la flambée des couts de l’énergie (problèmes dans les centrales nucléaires pour le prix de l’électricité, conflit Russie-Ukraine pour le prix du gaz, exposition de la demande mondiale pour le prix du pétrole)

Avec la perspective de plusieurs hausses des taux directeurs de la Fed cette année, l’or (qui ne rapporte rien !) va soudain reprendre de la couleur, même auprès des tradeurs les plus réticents à l’introduction du métal jaune dans leur portfolio.

Attention cependant à choisir le type de métal adapté à votre situation personnelle.

Savez-vous que vous pouvez investir de l’or physique en ligne ?

Après une année 2021 en demi-teinte (3% seulement d’augmentation en euros), les grandes banques (Goldman Sachs, UBS, BNP,..) sont toutes optimistes pour une montée importante du cours de l’or en 2022. Une raison de plus pour envisager une opportunité d’achat avant l’envolée des cours. Et pourquoi pas via Internet, sans bouger de chez vous ? Lisez notre article si vous voulez en savoir plus sur les étapes pour acquérir de l’or physique en ligne.